2020年3月16日，世界資源研究所中國可持續城市項目主任劉岱宗接受 “人民出行www.peoplego.cn”專訪，本期為該訪談系列第三篇。
03 新基建的四有“新人”
新基建與老基建
當提到“新基建”的時候，所有人第一想到的“是老基建”。為了應對2008年的汶川地震和全球金融風暴，國家撥款4萬億用來基礎設施投資，重點是：廉租房、農村水電路的改造，地鐵、鐵路、公路、機場、水利，醫療衛生、節能減排、自主創新、災后重建等，這些比較傳統的基建項目。這筆基建投資是國家被動地為了應對金融危機和地震帶來的一系列經濟壓力所推出的一項以老基建為主導的經濟復蘇振興計劃。
上圖鉛筆標注部分梳理了新基建的歷史來源。新基建最早于提出于2018年中央經濟工作會議！當時只包括三部分工作：一，人工智能；二，工業互聯網，也叫工業4.0；三，物聯網。這三項工作被認為是新基建的三個主要的工作領域。
2020年3月4號，中共中央政治局常委常務委員會又增加了兩項：5G網絡和大數據中心，構成非常數字化的、以互聯網化的基礎設施建設主導目標的5大新基建領域，即人工智能、工業互聯網、物聯網、5G和數據中心，其中大數據中心還包括部分超算工作。然而通過分析最終被廣泛宣傳的還增加了新能源汽車充電樁、軌道系統以及特高壓，形成了現有的7大領域。所以從歷史上看，新基建是我國很早布局的一項長期規劃性的工作，是為了幫助我們應對整體的經濟下行壓力以及一些國際貿易環境所產生的問題，而不是應急。
新興領域
包括5G—以超高速、低時延、大帶寬以及大連接為基礎，但現在還有很多不確定因素。因為5G的應用很大程度上意味著新基建to B（即面向企業端）的服務功能較強，而to C（即面向最終用戶）可能相對較弱，所以當下還沒有找到消費者強大而迫切的訴求，沒有特別好的應用點。
因為無人駕駛需要大量的數據分析，所以5G對于它來說是一個利好消息，但是從去年來看，整體上無人駕駛行業發展轉向悲觀，由原來最樂觀的2025年實現無人駕駛的量產，到2035年，甚至有些更悲觀的會推到2050年。“因為一系列的道路安全問題尚未解決”，包括通用、福特汽車的廠商都是這么說。所以目前來看，在5G的布局上面還沒有找到強有力的剛需市場。
人工智能是一系列數字技術的代名詞，它有很多內涵，也有很多外延，所以人工智能是新基建領域的一塊重要內容。
由于需要大規模的數據中心，全球大數據中心有500多個，其中美國是第一集團，占有40%，中國、日本、英國、德國和澳大利亞第二集團，大體上占到總數的32%。而美國、中國、香港、瑞士都是在新建大數據中心數量比較靠前的一些國家和地區，所以中國會有很大的投資意愿，因為未來的計算能力是非常大的一項基礎設施，所以數據中心納入了我國新基建領域。
工業互聯網包括工業云計算、工業智能，工業操作系統。現在很多工業的智能化都以一個廠區或一個園區為主導，但未來工業4.0是希望通過整條生產鏈條互聯互通來提高產業鏈的生產效率，所以工業互聯網是以產業鏈條為基本單元來進行整體的智能化改造，這是工業4.0最大的發展方向。
但是隨著疫情的發展，我們可以看到未來可能產業鏈條不會越來越集中，而是更加分散，很多500強的企業都在思考，希望把整體的供應鏈多樣化，并不僅僅集中在中國，所以未來工業互聯網的鏈條可能會更長，會跨區域、跨國家、跨大洋，當生產鏈條越長時，只有強有力的智能化系統、平臺系統和操作系統，才能保證大家的協同工作的效率更高。所以工業4.0的能發揮作用會越來越明顯。
基于以上幾點，雖然新型基礎設施建設是一個不錯的投資方向，但由于各領域里面的龍頭企業還沒有將技術沉淀穩定到一定層面上，同時技術更新換代也比較快，所以整體上，現有實際上大規模的投資是不是最符合成本效益，其實也有待更專業的人士來解答。
特高壓1986年我國就已經開始了特高壓項目了，中國也是最早把特高壓作為整體商業運營的國家。
傳統軌道交通屬于傳統的老基建項目。盡管我們在湖南株洲的一個項目中使用了自動駕駛智軌技術，利用標志標線來引導車輛的運轉但并不是成為新基建的一些核心意義。近年來，北上廣深一線城市的軌道交通的投資成本效益越來越低，也就是每開通一條新的地鐵系統，盡管絕對值在上升，但它的新增客流人數相比以前線路，所能吸引的人數是在下降，所以整體新修地鐵的成本效益在下降，財政壓力越來越高。
由于背后一些利益集團的訴求和刺激經濟的衍生效益等，特高壓和傳統軌道交通這兩個老行業在宣傳中還是被納入了新基建領域。當然在未形成正式決議之前，也不過算是一種廣泛征求意見、形成一致意識的過程。
變革領域
新能源汽車充電樁是新基建中一個特別有趣且非常具象的領域，相對其他7個領域來說，它的目標很明確，有很多新意。
電動汽車的發展是中國很重要的經濟發展領域，而充電樁包括一些新技術，特別是充放電技術。未來充電樁可能并不僅像加油站一樣，只給車充電，同時還可以放電。你可以把電賣回給加電站，或者賣給其他車輛，實現電價的交易體系。今天，美國加州的充電站都是雙向的，你可以充電，也可以放電賣給企業，這意味著電表要有儲能系統，要有足夠的發展水平。同時也意味著后面還有很多新的內容，包括電樁的信息平臺被占用了多少，電價多少，周轉率多少，每年服務多少輛車等一些相關的信息統計分析；通過地理位置引導用戶來使用；還有智能有序充放電等。也就是說對整個城市來說，充電樁是對整個電網的一個革命性挑戰。
我國現在公共充電樁50多萬個，充電站大概3萬多個。到2020年的還要新增1.2萬個充電站，充電樁超過480萬，預計有500萬輛電動汽車的充電需求。大家都會傳統地認為晚上是我們的用電波谷，白天是用電量高峰。假設當北京有100萬輛電動汽車，多數情況下在晚上充電，就會把晚上也變成一個波峰，配電系統會面臨很大壓力，而對整個電網進行調整需要非常大的投入，所以這也就意味著新能源汽車充電樁能夠足以上升到一個新建的革新領域。可能也是我們交通行業的一個非常有趣的發展領域。
新基建的投資分析
新基建總體上為大家帶來了想象空間
2020年3月，24省頒布的投資計劃中整體投資額超過了48.6萬億元人民幣，有2.2萬個投資項目（部分項目列表見文底部）。大體上所有省份都發布了完成投資計劃，預計總體投資會超過50萬億，相當于中國2019年GDP（99萬億）的一半，也就說50%左右的GDP用來投資，相比2019年約40多萬億，確實增長不小。2020年作為十三五計劃的收官年，十四五計劃的基礎年，也是我們全面實現小康關鍵年，所以在這一年發力是長遠規劃，逐步展開并不是應對疫情的一個非常非臨時的措施。
2020年廣東省整體投資計劃中和新基建七大領域相關約1萬億的規模，只占整個廣東省的投資總計劃的17%。如果去掉其中的軌道交通投資的9000多億，就只剩下約1.6%的投資比例。所以即便是廣東這樣國內領先的科技和投資大省，其投資計劃的現實與新基建規劃的愿景之間也存在著巨大的鴻溝。
廣東省2020年重點項目投資列表與媒體公布的新基建七大領域相關項目涉及金額。
新基建新在哪里
第一點：新愿景、新目標
新愿景意味著我們會遇到新挑戰，我們有哪些新目標，要解決哪些新問題？為解決疫情帶來的經濟放緩、中美貿易戰帶來的國際貿易環境變化，中國如何強化優勢，是我們需要思考的問題。疫情打擊下，如何能幫助中小企業復興？如何開發新技術，特別電子化技術（包括5G、大數據中心、工業互聯網）？其實有很多中小企業或者民營企業可以參與的機會，它并不完全以國有企業或者上市公司來主導。
第二點：新區域
疫情后如何幫助湖北整個疫區復興，前面提到的的五省經濟發展，結合目前已經比較熱門的大灣區，推動綠色一帶一路的建設等等，可能都是新基建重點實施區域。
第三點：新機制
如何來運作新的運營機制、新的評價與監督機制、引入評估系統等，可能是在新基建里面我們需要探索的。傳統第一階段希望利用公有資本和私營資本一起合作建設基礎設施使得中國PPP相對比較失敗，包括國家發改委也都停止了對地方PPP的工作，其實原因有很多。但最核心的原因之一就是所謂的這種私營資本背后都是國有銀行國有企業，也就是國有資金，并沒有吸引真正的私人資金。而真正私募資金不敢進入基礎設施的主要原因一方面是投資時間長，至少需要二三十年；另一方面是政府遵守契約精神的保障以及新的運作機制帶來的風險管理，包括資金風險、運作風險等。所以根本問題還是在于沒有建立好公司合營的融資機制。
為了避免負債率的提高，政府不會再自掏腰包對新基建進行大的投資。反而會把新基建重點放在現金流問題，也就是未來的稅收如何能夠通過收入來支持付本還息的工作。
第四點：新主體
我們希望未來真正實現政府與市場合作主導，在電子、大數據、5G等行業、民營企業都很發達，也很活躍，如何能夠讓政府的基建設施建設和民營企業更好地共同構建主導平臺是非常重要的。
所以新基建從我的理解，它意味著新愿景、新區域、新機制和新主體。
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